基金管理公司追热了社保基金,10家入围委托投资管理人的基金管理公司正在静候佳音,据悉,它们当中至少会有5家胜出
谁来为社保基金当“管家”?
如今,众多基金管理公司正在为此忙碌奔波。
竞逐“社保管家”
每家高达60亿元的管理规模、高额的固定管理费对基金公司来说确实具有吸引力,但是这块蛋糕并非想象中那么香甜。比如,目前来看可以入市的社保基金总量并不多,而且还有40%的限制,由于社保基金属于“大客户”,各基金公司费率报价竞低,最终费率标准肯定将低于1.5%。其中的债券投资部分注定只能提取很低的管理费,相对于一般封闭式基金的1.5%的管理费有着明显差距,因此经济效益并非那么可观。
但基金公司挤破脑袋也想争做社保基金管家,自然有其原因。一位基金专业人士指出:“一旦成为社保基金管理人,基金公司将有着更好的品牌,更强的营销能力和更多的发展空间。”基金公司注重的是寻求长远发展。
从长远看,社保基金的增长空间巨大。据世界银行预测,中国社保基金总额在2030年可以达到1.8万亿美元,将成为世界第三大养老基金。随着社保基金规模的扩大,基金公司的收益也随之上扬。显然,这才是最具诱惑力的。
按照理事会的投资思路,各基金公司代表基本含有两套人马,一套推介股票产品,一套推介债券产品。基金管理公司要获得社保基金投资管理人资格,在通过了参加社保基金理事会组织的专家评审后,将由专家评审委员会投票提出社保基金投资管理人建议名单,报理事会确定。选择社保基金管理人主要包括全国社保基金理事会审查基金公司报送材料、基金公司提交方案、专家评审和确定基金管理人4个阶段。
根据《全国社会保障基金投资管理暂行办法》中“具有2年以上在中国境内从事证券投资管理业务的经验”的规定,目前迈过了这个硬性门槛的只有10家,他们是华夏、长盛、嘉实、大成、鹏华、富国、南方、博时、华安和国泰。这10家管理公司共管理41只封闭式基金,管理封闭式基金总规模为625亿元,占所有封闭式基金规模的79.4%。
10家基金管理公司按照社保基金委托管理招标顺序随机抽签。根据抽签结果,率先接受专家答辩的是华夏基金管理公司,其他依次为长盛、嘉实、大成、鹏华、富国、南方、博时、华安、国泰基金管理公司。从11月27日开始按已抽签顺序依次答辩,答辩截止到11月底已经结束。
究竟谁能胜出?
据透露,社保基金理事会目前正对各家基金管理公司进行评分,评分标准原则上包括硬件和软件因素两方面,硬件包括公司过往表现、产品、管理费用;软件包括投资理念、投资小组成员、公司治理结构、信誉、投资决策和风险控制程序、服务等。
投资管理人最后的得分为复评问卷与经营计划书得分、面试得分、费率评比得分等几项相加所得总分。原则上,评分越高、费率越低,基金公司入选的可能性越大及能够分配的资金金额也越多。通过评审后,将根据专家评审委员会所评排名顺序提出社保基金投资管理人建议名单,报理事会确定,根据评分高低确定社保基金管理人,最终评审结果将报财政部、劳动和社会保障部、中国证监会备案。
据了解,基金公司在管理社保基金委托投资期间,将接受理事会定期全面检查、专项检查和日常监管。理事会投资部将具体负责对投资管理人的监管和绩效评估,监管与评估情况将定期送法规监管部。理事会今后的评判原则很明确,绩效评估结果业绩突出的,则酌情增加其投资管理资金数额;业绩未能达标的,则酌情减少其管理资金数额;而业绩明显不如同业的,为防止社保基金资产损失的扩大,可以中止其管理社保基金的资格。
目前,无论是社保基金理事会,还是各基金公司,对此事都十分谨慎。据知情人士透露,社保基金理事会曾严令禁止消息外露,如果谁透露出去,谁有可能被取消资格。
同时还透露,基金公司答辩已经完毕,目前处于全封闭状况,任何一位评审专家都难联络上,究竟哪5家胜出,最后结果何时公布,我们拭目以待。